禾賽登頂，速騰滑落：激光雷達市場格局生變

2025年上半年，中國車載激光雷達市場迎來關鍵轉折點。蓋世汽車研究院數據顯示，2025年上半年國內激光雷達裝機量已達100.2萬顆，同比再增71%，全年有望沖擊250萬顆。

其中，主激光雷達（承擔核心環境感知任務的設備）總裝機量達861767顆，禾賽科技以284399顆、33.0%的份額位居榜首；華為以30.2%緊隨其后；而此前穩居行業前三的速騰聚創，則以27.4%的份額滑落至第三。

從頭部企業的競爭格局看，背后已經呈現出技術路線與客戶綁定的分野。

禾賽科技此次登頂，并非偶然。其核心產品ATX車規級小巧型遠距激光雷達，憑借高性能與高可靠性，打入了10萬元級車型，覆蓋零跑B10/C10等多款走量車型。

隨著激光雷達在新能源乘用車中的單月滲透率突破17%，10萬–20萬元價格區間的激光雷達車型銷量有了明顯增長，顯示出“平民化安全配置”的市場爆發力。

同時，禾賽科技在技術研發上持續投入，4月21日發布了面向L2到L4級自動駕駛的激光雷達感知方案“千厘眼”，并推出了三款新一代車規級激光雷達產品，進一步鞏固了其技術領先地位。

在非車載市場，禾賽憑借JT等系列產品，廣泛覆蓋移動機器人、配送機器人等多個高增長市場，為公司開辟了新的增長曲線。

華為科技則依靠問界等合作車企的銷量支撐，在搭載量前十品牌中獨占四席。它在此次排行榜中主雷達裝機量為260,236顆，市場份額為30.2%，位居第二。

華為的最大優勢是強大的技術研發實力與產業鏈整合能力，其產品不僅在國內市場得到廣泛應用，還在海外市場有所突破。雖然華為未單獨公布激光雷達業務的詳細數據，但從整體智能汽車業務的發展來看，激光雷達作為其中的關鍵一環，預計將隨著華為智能汽車解決方案的推廣而持續增長。

相比之下，速騰聚創的滑落則值得深思。

2024年，速騰聚創曾以26%的市場份額位居全球第一。然而，市場競爭日益白熱化，像禾賽科技憑借產品高性能、高可靠性以及對10萬元級車型平臺的成功滲透，搶走了不少原本可能屬于速騰聚創的市場；華為也憑借強大技術研發實力與產業鏈整合能力，在市場中強勢分羹，這些都讓速騰聚創市場份額受到嚴重擠壓。

從客戶層面來看，客戶策略變動給速騰聚創帶來沉重打擊。2025年第一季度財報顯示，公司營收約3.28億元，同比下滑9.2%，激光雷達銷量同比減少9.8%至10.86萬臺，其中ADAS應用的激光雷達銷量銳減16.8%至9.67萬臺。

這背后主要是兩大頭部客戶策略調整，一家新勢力車企在L2+自動駕駛上改用純視覺方案，另一家則自研激光雷達。這兩家客戶在2024年第一季度營收中占比近60%，其策略變化對速騰聚創營收和銷量沖擊巨大。

而且，車企在激光雷達采購上，從過去較為穩定的獨家供應轉向AB供模式，若速騰聚創成本優化跟不上，客戶可能更多選擇其他供應商，進一步影響其市場地位與營收。

為應對挑戰，2025年1月3日，速騰聚創CEO邱純潮宣布“激光雷達全面進入數字化時代”，聚焦高性能、高線數領域，試圖用技術優勢打破價格戰內卷的局面。隨后，速騰聚創在三個月內發布EMX、EM4等多款新品，all in數字化。

在非車載市場，速騰聚創正積極開拓機器人市場作為第二增長曲線，2025年第一季度機器人產品線銷量增速達183.3%，營收增長87%，但目前機器人業務在總營收中占比僅22%（2025年Q1），要挑大梁仍需時日。

要讓這一業務有效對沖ADAS業務困境，還需時間驗證。在新業務發展初期，需要大量資金投入研發、市場推廣等，若投入產出不成正比，會給公司資金流帶來壓力，影響整體運營與發展戰略推進。

從市場格局來看，激光雷達賽道的頭部效應愈發顯著。禾賽科技、華為科技、速騰聚創三家合計占據了超90%的市場份額，其他供應商市場份額僅為0.01%。

這一現象表明，激光雷達市場正在加速整合，頭部企業可以憑借技術、規模與品牌優勢，進一步鞏固了市場地位，但彼此之間的較勁也會越發激烈。對于禾賽科技而言，如何在保持裝機量領先的同時，進一步提升毛利率，是其面臨的重要挑戰。速騰聚創則需加快數字化技術的落地應用，提升產品性價比，重新奪回市場份額。