量化對沖基金什么意思

量化對沖基金什么意思

“量化對沖”是“量化”和“對沖”兩個概念的結合?！傲炕敝附柚y計方法、數學模型來指導投資，其本質是定性投資的數量化實踐?！皩_”指通過管理并降低組合系統風險以應對金融市場變化，獲取相對穩定的收益。實際中對沖基金往往采用量化投資方法，兩者經常交替使用，但量化基金不完全等同于對沖基金。relquant雷爾量化 投資帶我們來看看量化對沖基金：

1.在市場不穩定的情況下如何穩健套利？

套利，本就是很穩健的一種盈利方式。相信您問的是市場不穩定的情況下穩健地“盈利”。首先先明確下量化和對沖的概念?！傲炕敝附柚y計學、數學方法，運用計算機從海量歷史數據中尋找能夠帶來超額收益的多種“大概率”策略，并紀律嚴明地按照這些策略所構建的數量化模型來指導投資，其本質是定性投資的數量化實踐?！皩_”指通過管理并降低組合系統風險以應對金融市場變化，獲取相對穩定的收益。實際中對沖基金往往采用量化投資方法，兩者經常交替使用，但量化基金不完全等同于對沖基金。量化對沖產品在構建股票多頭的同時，也構建期貨空頭。這種操作在市場不穩定時，可以對沖市場的系統風險，從而留下股票多頭特有的盈利。

2.量化對沖產品的操作流程是怎樣的？

先用量化投資的方式構建股票多頭組合，同時在期貨市場上建立空頭股指期貨頭寸對沖市場風險，最終獲取穩定的超額收益。

3.收益方面、安全性方面哪個更有優勢？

量化對沖產品在收益方面和安全性方面都比較有優勢，屬于風險和收益高度匹配的高性價比產品

4.量化對沖程序化交易的對象是什么？

股票、債券、期貨、期權等。

5.通過期貨對沖的那部分資金是不是一定加杠桿的？

是的。和現貨交易不同，期貨交易是保證金交易，其本身就帶有杠桿性質。但這部分的杠桿不是為了博取高收益而主動添加，而是為了“等市值對沖”。比如2個億的基金，1.6個億買股票，剩余0.4億做股指期貨空頭（0.4億其實為保證金，相當于做了市值1.6個億的股指期貨空頭），這樣對沖下來整個基金就幾乎沒有風險敞口了。

6.量化對沖類產品收益大概在什么范圍？

我國目前主流的市場中性策略的量化對沖產品的年化收益率大概在10%-20%。

7.量化對沖選股范圍都是哪些？大概選擇多少支股票？

目前國內的量化對沖產品的選股范圍主要集中在A股市場。模型會根據對選股的量化要求在市場上進行選股，符合要求的股票即被選入股票池中，基本上大多數量化對沖基金選股都達到上百支。